ГЭП менеджмент – методика, оценивающая влияние процентной ставки на процентную прибыль банка

При анализе гэпа используются следующие основные допущения:

  • параллельный сдвиг кривой доходности (синхронное и однонаправленное изменение ставок привлечения и размещения средств);
  • одновременная переоценка (согласование ставки процента) требований и обязательств в пределах одного временного интервала;
  • одинаковая степень чувствительности к движению ставок всех чувствительных активов и пассивов.

Достоинство данного метода:

  • простота реализации.

Недостатками метода являются:

  • низкая точность анализа (тем ниже, чем шире временные интервалы);
  • игнорирование базисного риска;
  • невозможность адекватного анализа сложных финансовых инструментов;
  • игнорирование зависимости непроцентных доходов от процентных ставок;
  • игнорирование эффекта изменения экономической стоимости банка.

ГЭП менеджмент – методика, оценивающая влияние процентной ставки на процентную прибыль банка и дающая схему управления активами и пассивами при известном движении процентной ставки. Данная методика является наиболее популярной стратегией хеджирования риска процентных ставок, которая используется банками. Суть метода заключается в том, что активы и пассивы банка, чувствительные к изменению уровня процентных ставок, группируются по временным промежуткам, по срокам погашения или переоценки. Для каждого промежутка времени ГЭП равен разнице между такими активами и пассивами: ГЭП=АЧП-ПЧП
ГЭП метод позволяет банкам минимизировать процентный риск, но важно подчеркнуть, что доходность активов и процентные выплаты по депозитам не изменяются в реальной жизни пропорционально и одновременно, поэтому модель ГЭПа неточно отражает риск, связанный с процентной ставкой, поскольку не учитывает времени притока денежной массы для активов и пассив.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector